В российской целлюлозно-бумажной промышленности идет объединение активов и капитала. Необходимость консолидации производителям диктует растущий и при этом очень конкурентный рынок.
Курс на укрупнение
Одна из основных тенденций российской целлюлозно-бумажной промышленности последних лет — консолидация. Предприятия модернизируются, производство и экспорт растут.
Главными игроками на рынке целлюлозы в России выступают несколько крупных вертикально интегрированных холдингов. Это прежде всего целлюлозно-бумажные комбинаты группы «Илим», а также Архангельский ЦБК и «Монди СЛПК». Суммарный выпуск целлюлозы по варке предприятиями первого эшелона составил в 2016 году 60% всего объема российского выпуска целлюлозы по варке. Причем до 50% всего выпуска целлюлозы по варке принадлежит предприятиям группы «Илим».
Крупные игроки, по данным Российской ассоциации организаций и предприятий целлюлозно-бумажной промышленности, последние три года активно скупали отраслевые предприятия, усиливая собственную базу. Например, в 2014 году комбинаты «Кондопога» (Карелия) и «Волга» (Нижегородская область) приняли решение создать совместный холдинг. И в том же году АФК «Система» купила Сегежский ЦБК и Сокольский ЦБК, в результате чего был создан новый целлюлозно-бумажный комплекс.
Консолидация активов и капитала — благо для любой из отраслей и лесопромышленный комплекс не является исключением, уверен директор Центра конъюнктурных исследований Георгий Остапкович. «В экономике цепочка «предприниматель — поставщик — заказчик» подразумевает некую взаимозависимость всех участников, они вынуждены помогать друг другу развиваться, что способствует росту экономических показателей и появлению равновесия между производством и спросом», — уверен эксперт.
Рост рынка целлюлозно-бумажной продукции был бы невозможен без обновления производства, на что требуются масштабные инвестиции; их приток и обеспечили крупные акционеры.
Так, группа «Илим» завершила реализацию двух больших инвестиционных проектов по строительству новых и модернизации действующих производств на комбинатах в Братске Иркутской области и Коряжме Архангельской области с объемом финансирования около $2 млрд. В российской целлюлозно-бумажной промышленности таких масштабных инвестиций не было со времен СССР, уверяют в компании. В Братске было создано новое производство беленой хвойной целлюлозы, на комбинате в Коряжме построена современная бумагоделательная машина. В компании подчеркивают, что суммарный объем производства группы «Илим» с тех пор растет. В 2013 году было произведено 2,6 млн т, в 2014-м — 2,9 млн т, в 2015-м — 3,1 млн т, а в прошлом году — 3,25 млн т бумаги.
Растет производство и в целом по отрасли: по данным агентства Whatwood, с 2010 года производство целлюлозы увеличилось на 9%, до 8,2 млн т, в 2016 году, а производство в целом целлюлозы, бумаги и картона — на 12%, до 16,8 млн т. По мнению аналитика агентства Whatwood Игоря Новоселова, подъему отрасли способствовали инвестиции 2013–2015 годов группы «Илим» в мощности по выпуску крафт-бумаги (в том числе из беленой целлюлозы хвойных пород), а также Архангельским ЦБК — в новую линию по выпуску полуцеллюлозы и компанией «Монди» — в расширение производства беленой крафт-целлюлозы хвойных пород в Сыктывкаре.
Растет и экспорт, чему способствовало не только увеличение инвестиций, но и ослабление рубля. По данным агентства Whatwood, за последние семь лет поставки за рубеж увеличились на 21%, до 2,5 млн т, в 2016 году, в том числе бумаги и картона — на 23%, до 3 млн т. За это же время импорт сократился на 20%, до 1,5 млн т. «Экспортные возможности выросли благодаря ослаблению рубля, а импорт, соответственно, стал дороже», — говорит Игорь Новоселов.
Растущий рынок
Наиболее заметные резервы имеются в сфере производства бумаги и картона, а также в области расширения экспорта, прежде всего в страны Юго-Восточной Азии. В Минпромторге РБК+ пояснили, что на эти страны будет приходиться основной объем общемирового спроса, который к 2030 году возрастет до 17 млн т в год. «Перспективным может стать производство ролевой и вискозной целлюлозы. В целом наша страна обладает потенциалом для создания трех-четырех комбинатов в ближайшей перспективе», — сообщил РБК+ Виктор Евтухов, статс-секретарь, заместитель министра промышленности и торговли.
Действительно, предприятия продолжают наращивать активы и инвестировать в развитие производств. По словам вице-президента Segezha Group, руководителя дивизиона «Бумага и упаковка» Сергея Пондаря, новая бумагоделательная машина, которая будет запущена в ноябре на Сегежском ЦБК (СЦБК), увеличит мощности группы по бумаге примерно на треть. «Модернизация СЦБК в целом потребует 13,3 млрд руб. инвестиций», — говорит Сергей Пондарь.
Продолжает реализацию приоритетного инвестиционного проекта «Реконструкция производства картона», внесенного в реестр приоритетных инвестиционных проектов Минпромторга, и Архангельский ЦБК (входит в австрийскую группу Pulp Mill Holding). В будущем холдинг намерен увеличить объем производства целлюлозы по варке до 1 млн т в год. За 15 лет Pulp Mill Holding инвестировал в развитие комбината более $500 млн. Подписано два контракта на поставку оборудования общей стоимостью порядка €90 млн. Проекты будут реализованы до 2019 года.
До последнего времени новых предприятий по производству целлюлозно-бумажной продукции не открывали. По словам Игоря Новоселова, «более чем за 30-летний период не было построено ни одного greenfield-предприятия по производству целлюлозы». Причина в том, что для успешного строительства и запуска новых производств масштаба целлюлозно-бумажного комбината помимо прогнозируемого рынка сбыта необходимы огромные инвестиции, доступность сырьевой базы, отраслевые компетенции по реализации крупных проектов — от капитального строительства до эффективного сбыта, говорит эксперт.
На ближайшее будущее запланированы крупные инвестиции. Как сообщили в пресс-службе Минпромторга, в Забайкальском крае создается целлюлозное производство «ЦПК Полярная», объем вложений уже составил 25,5 млрд руб. Ожидаются крупные финансовые вливания в целлюлозно-бумажное производство на Дальнем Востоке. «Дальневосточный регион обладает большим запасом лесных ресурсов, находится близко к основным рынкам сбыта — странам Азиатско-Тихоокеанского региона. Объем инвестиций в лесной комплекс Дальнего Востока за последние годы составил более 39 млрд руб., в проекте — еще до 20 млрд руб.», — поясняет Виктор Евтухов. По его словам, «благодаря инвестициям, привлеченным в регион, за последние годы значительно увеличился объем производства отдельных видов продукции». «Развивать производственные мощности и снижать экспорт необработанной древесины — основные задачи лесной промышленности региона», — отметил замминистра.